Ce este dobânda compusă
La dobânda compusă dobânda obținută se adaugă la capital și produce la rândul ei dobândă. De aceea se mai numește „dobândă la dobândă”. Cu cât perioada este mai lungă, cu atât efectul este mai mare: în primii ani creșterea pare modestă, dar după 15–20 de ani dobânzile pot depăși suma depusă.
Formula pentru o sumă inițială fără depuneri suplimentare este:
sold final = suma inițială × (1 + r)^n
unde r este dobânda pe o perioadă de capitalizare și n numărul de perioade. La capitalizarea lunară r = dobânda anuală ÷ 12 și n = ani × 12. Depunerile lunare se adaugă la sfârșitul fiecărei luni și cresc și ele cu dobândă compusă.
Exemple rezolvate
| Situație | Total depus | Dobândă obținută | Sold final |
|---|---|---|---|
| 10.000 lei + 500 lei pe lună, 5 %, 10 ani, lunar | 70.000,00 lei | 24.111,23 lei | 94.111,23 lei |
| 10.000 lei, 5 %, 10 ani, capitalizare anuală | 10.000,00 lei | 6.288,95 lei | 16.288,95 lei |
| 10.000 lei, 5 %, 10 ani, capitalizare lunară | 10.000,00 lei | 6.470,10 lei | 16.470,10 lei |
| 500 lei pe lună, 5 %, 20 de ani, lunar | 120.000,00 lei | 85.516,83 lei | 205.516,83 lei |
Exemplul de pe ultimul rând arată puterea timpului: depuneți 120.000 lei în 20 de ani, iar dobânzile adaugă încă peste 85.000 de lei. Același capital de 10.000 lei crește puțin mai mult la capitalizare lunară decât la capitalizare anuală, pentru că dobânda începe să producă dobândă mai devreme.
Regula lui 72
O metodă rapidă de estimare: împărțiți 72 la dobânda anuală și aflați în câți ani se dublează aproximativ capitalul. La 5 % pe an durează în jur de 72 ÷ 5 = 14,4 ani, la 8 % circa 9 ani. Regula funcționează bine pentru dobânzi între 2 % și 12 %.
Inflația și impozitele
Calculatorul arată valori nominale, înainte de impozit și fără inflație. În realitate, puterea de cumpărare a banilor scade în timp. Dacă dobânda la depozit este egală cu rata inflației, câștigul real este practic zero. Pentru o imagine realistă scădeți inflația estimată din dobândă: la 5 % dobândă și 3 % inflație, randamentul real este de aproximativ 2 % pe an.
Veniturile din dobânzi sunt impozabile în România; la depozitele bancare impozitul este reținut de regulă direct de bancă. Nivelul impozitului este stabilit prin Codul fiscal și se poate schimba, de aceea calculatorul nu îl include. Titlurile de stat pentru populație, cum ar fi Tezaur și Fidelis, au avut în ultimii ani un regim fiscal diferit; verificați condițiile actuale pe site-ul Ministerului Finanțelor înainte de a investi.
Unde se aplică dobânda compusă
- Depozite bancare: banca adaugă dobânda la scadență; la depozitele cu prelungire automată dobânda se capitalizează.
- Conturi de economii: dobânda se adaugă de obicei lunar sau trimestrial.
- Titluri de stat și obligațiuni: cupoanele reinvestite se comportă ca dobânda compusă.
- Fonduri de investiții și pensii private: randamentul nu este garantat și poate fi și negativ, dar principiul creșterii pe termen lung este același.
Depozitele la băncile din România sunt garantate de Fondul de Garantare a Depozitelor Bancare (FGDB) până la echivalentul în lei a 100.000 de euro pe persoană și pe bancă.
Întrebări frecvente
Cum se calculează dobânda compusă?
Soldul final = suma inițială × (1 + r)^n. Pentru 10.000 lei la 5 % pe 10 ani, cu capitalizare anuală: 10.000 × 1,05^10 = 16.288,95 lei.
Ce înseamnă capitalizare lunară?
Dobânda se calculează și se adaugă la capital în fiecare lună, cu o dobândă lunară egală cu dobânda anuală împărțită la 12. Astfel dobânda produce dobândă mai devreme decât la capitalizarea anuală.
Cât adună 500 de lei pe lună în 20 de ani?
La 5 % pe an cu capitalizare lunară, aproximativ 205.516,83 lei, dintre care 120.000 lei sunt depunerile proprii și 85.516,83 lei dobânzi, înainte de impozit și fără inflație.
Calculatorul ține cont de impozit și inflație?
Nu. Rezultatele sunt nominale și brute. Impozitul pe dobânzi și inflația reduc câștigul real.
În cât timp se dublează banii?
Folosiți regula lui 72: împărțiți 72 la dobânda anuală. La 6 % banii se dublează în aproximativ 12 ani.
Ultima verificare: 06.10.2026. Rezultatele sunt estimări orientative.